@ Joe
Det är nog mindre komplicerat än vad du tror.
Fraktionella reserver handlar egentligen bara om att låna upp kort och låna ut långt. Vilket innebär att det skapas en missmatch mellan in- och utlåning. Ju större denna missmatch är desto större risk löper banken att få likviditetsproblem om någon de facto vill ta ut eller flytta sina pengar till annan bank.
Problemet är att Riksbanken, statliga garantier, (kontant förbud?), gör det till en näst intill riskfri verksamhet.
Kreditexpension innebär alltså att banken lånar ut pengar (skapar en kredit genom att bokföra det som tillgång (lån) samt skuld (inlåning), förenklat) samtidigt som den påstår att pengarna finns kvar. När du tittar på saldot på ditt kontoutdrag så är pengarna inte utlånade/borta trots att täckning i form av reserver inte finns.
Reserven utgörs av, som andra redan förklarat, kontanter hos banken själv samt bankens saldo hos Riksbanken (RIX är själva betalsystemet som används när banker flyttar reserver mellan varandra).